Die Dissertation befasst sich mit dem Goodwill Impairment Test nach IFRS, der keine planmäßige Abschreibung des Goodwills, sondern einen mindestens jährlichen Test auf Wertminderung vorsieht. Ziel der Einführung dieses sog. „Impairment-only Approach“ in 2004 war es, Abschlussadressaten entscheidungsnützlichere Informationen zur Verfügung zu stellen. Die Dissertation ist daher durch die andauernde Debatte über die Entscheidunsnützlichkeit und Zuverlässigkeit von Goodwill Impairment Tests, wie der kürzlich vom IASB durchgeführte „post-implementation review on business combinations“ zeigt, und die hohe praktische Relevanz dieses Themas für Unternehmen, Abschlussprüfer, Aufsichtsbehörden und Regulatoren motiviert. Vor diesem Hintergrund adressiert die Dissertation die folgenden Aspekte: (1) Darlegung und kritische Diskussion der Rechnungslegungsgrundsätze der Goodwill-Bilanzierung, (2) Entwicklung eines Prüfungsansatzes für Goodwill Impairment Tests, (3) empirische Analyse des Einflusses bilanzpolitischer Anreize auf die Bilanzierung von Goodwill Impairments und (4) Durchführung von zwei empirischen Studien zur Analyse der Kapitalmarktwahrnehmung von Goodwill Impairments.

Basierend auf den Anforderungen der internationalen und deutschen Prüfungsstandards und der eigenen praktischen Prüfungserfahrung des Autors wird ein risikobasierter Prüfungsansatz entwickelt, der die einzelnen Prüfungsschritte zur Verifizierung der Angemessenheit von Goodwill Impairment Tests inklusive eines Leitfadens für die Prüfung in der Praxis darstellt. Auf Basis einer Stichprobe deutscher börsennotierter Unternehmen von 2006 bis 2013 sind die Hauptergebnisse der drei empirischen Studien, dass (1) bilanzpolitische Anreize einen Einfluss auf die Erfassungswahrscheinlichkeit sowie die erfasste Höhe von Goodwill Impairments haben, (2) Investoren Goodwill Impairments als wertrelevant, aber nicht zeitnah erfasst wahrnehmen und (3) eine negative Kapitalmarktreaktion auf die Ankündigung von Goodwill Impairments zu beobachten ist, die jedoch deutlich kleiner als die Höhe der Wertminderung ist. Zudem wird gezeigt, dass die wahrgenommene Zeitnähe von Goodwill Impairements durch Charakteristika des Abschlussprüfers beeinflusst wird, die als Proxy für die wahrgenommene Prüfungsqualität dienen. Insgesamt deuten die empirischen Ergebnisse daher darauf hin, dass das Konzept des Impairment Tests grundsätzlich Vorzüge in der Darstellung des ökonomischen Werts und des Verbrauchs des Goodwills haben könnte. Allerdings scheinen die gegenwärtigen Bilanzierungsvorschriften nicht ausreichend zu sein, um einen strengen Impairment Test sicherzustellen, der adäquate entscheidungsnützliche Informationen bereitstellt. Insofern sollten Möglichkeiten zur Verbesserung des gegenwärtigen Ansatzes oder die Implementierung eines alternativen Ansatzes, bspw. basierend auf bestimmten planmäßigen Abschreibungsanforderungen mit indikatorbasiertem Impairment Test, diskutiert werden.